Актуальные проблемы современной науки: тезисы докладов XXХІХ Международной научно-практической конференции (Санкт-Петербург – Астана – Киев – Вена, 27 февраля 2019)
Секция: Финансы, деньги и кредит, страхование и биржевое дело
Пушкин Артем Александрович
магистр
Донбасской государственной машиностроительной академии;
ведущий аналитик
Финансового портала «Курс Денег»
г. Краматорск, Украина
ОСОБЕННОСТИ ПОСТРОЕНИЯ И ПРИМЕНЕНИЯ ЛИНИЙ ТРЕНДА, ГОРИЗОНТАЛЬНЫХ УРОВНЕЙ, КАНАЛОВ, УРОВНЕЙ ФИБОНАЧЧИ В БИРЖЕВОЙ ТОРГОВЛЕ
Введение. Любой человек, который владеет хоть каким-то объемом денежных средств, стремится их сохранить, а в идеале – приумножить. Принципы фундаментального и технического анализа позволяют совершать, как краткосрочные, так и долгосрочные успешные вложения. Основой же технического анализа является построение линий тренда, горизонтальных уровней и каналов. Информация, представленная в данной статье, будет полезна, как простым обывателям, так и людям, которые больны «трейдеризмом» («трейдеризм – не смертельная, но неизлечимая болезнь профессионального спекулянта-трейдера, выражается в получении особого удовольствия от торговли «воздухом», - Эрик Найман).
Для прогнозирования цены любой валютной пары достаточно изучить ее график, так как в нем рынком учтены и включены в цену все факторы: политические, экономические, социальные и другие. Очень давно, когда еще не была развита компьютерная техника, трейдеры данные графики рисовали вручную, откладывали на них горизонтальные и наклонные линии, в результате чего увидели закономерность движения цены и данных линий, так появились трендовые лини, горизонтальные уровни, каналы, а позже и графические фигуры технического анализа.
Одним из главных принципов технического анализа является «повторение истории». «Суть этого утверждения заключается в неизменности действия законов физики, экономики, психологии в различные периоды истории. Следовательно, те правила, что действовали в прошлом - действуют и сейчас, а также будут действовать и в будущем» [1]. Соответственно, весь опыт наблюдений трейдеров за последние 100 лет, который вылился в графические фигуры технического анализа, модели японских свечей, трендовые линии и т.д., может быть в настоящее время нами использован на практике.
Цель исследования. Теоретическое и практическое обоснование возможности построения и использования трендовых моделей для прогнозирования движения цен основных валютных пар.
Материалы исследования.
Трендовая линия строится через две опорные точки, третья точка является подстраховочной и окончательно подтверждает правильность построения линии.
Выделяют три вида тренда:
Для восходящего трендового движения линия тренда находится внизу, она рисуется через последовательность повышающихся минимумов, также ее называют линией поддержки (рис. 1).
Рис. 1. Линия тренда (линия поддержки) на восходящем трендовом движении
Для нисходящего трендового движения линия тренда находится вверху, она рисуется через последовательность понижающихся максимумов, также ее называют линией сопротивления (рис. 2).
Рис. 2. Линия тренда (линия сопротивления) на нисходящем трендовом движении
Для бокового трендового движения характерны две горизонтальные линии тренда (линии поддержки и сопротивления), без повышения максимумов и понижения минимумов (рис. 3).
Рис. 3. Линии тренда (линии сопротивления и поддержки) на боковом трендовом движении
После пробоя, линия сопротивления превращается в линию поддержки, а линия поддержки – в линию сопротивления. Продажа/покупка осуществляется в точке пробоя трендовой линии на объемах.
Рис. 4. Особенности пробоя линии восходящего тренда и смены трендового движения (на примере дневного графика цены Биткойна)
Рис. 5. Особенности построения восходящих и нисходящих каналов
Внутри канала торговля осуществляется от одной к другой границе, продавая у верхней границы, и покупая у нижней. Когда цена выходит из восходящего или нисходящего канала, пробивая одну из линий (поддержку или сопротивление), как правило, происходит резкое ускорение движения цены. Поэтому при пробое линии поддержки появляется сигнал на продажу, а при пробитии линии сопротивления – сигнал на покупку.
Пример нисходящего канала по паре EUR/USD на месячном графике в 2008-2019 гг. представлен на рис. 6.
Рис. 6. Пример нисходящего канала в рамках медвежьего тренда по паре EUR/USD на месячном графике в 2008-2019 гг.
Обычно уровнем поддержки считается такой горизонтальный уровень, который построен по нижним минимумам цены валютной пары.
В свою очередь уровень сопротивления – это горизонтальный уровень, который построен по верхним максимумам цены валютной пары.
Главное свойство данных горизонтальных уровней состоит в то, что от горизонтальных уровней поддержки цена отскакивает вверх, т.е. трейдер возле таких уровней может ставить ордер на покупку, а от горизонтальных уровней сопротивления цена отбивается вниз, т.е. возле них можно ставить ордер на продажу.
Перед совершением сделки (выставлением ордера), нужно оценивать силу горизонтального уровня, на это влияет несколько моментов:
Торговля по горизонтальным уровням очень проста. Выставляются ордера возле уровня, обязательно устанавливается стоп-лосс, так как в случае пробоя уровня, обычно начинается резкий рост/провал курса и, в таком случае, только стоп-лосс спасет трейдера от убытков.
Особенности отработки горизонтальных уровней на примере графика курса гривны на межбанковском валютном рынке представлены на рис. 7.
Рис. 7. Особенности отработки горизонтальных уровней на примере графика курса гривны на межбанковском валютном рынке
Коррекционные уровни Фибоначчи: 11,8%; 23,6%; 38,2%; 50,0%; 61,8%; 76,4%; 88,2%.
Импульсные уровни Фибоначчи: 123,6%; 138,2%; 161,8%; 200,0%; 238,2%; 261,8%; 300,0%; 338,2%; 400,0%; 423,6%.
Наибольший интерес вызывают коррекционные фибоуровни. После длительных и сильных импульсных движений цены валютной пары, как правило, происходит коррекция (откат, фиксация прибыли), т.е. движение цены в противоположную сторону. Ключевыми уровнями коррекций являются фибоуровни: 38.2% (сильный тренд), 50% (нормальный тренд) и 61.8% (слабый тренд) (рис. 8).
Чаще всего, на базе практических исследований, установлено, что цена корректируется именно на 38,2%. При анализе следует понимать, что коррекции происходят не на точно 38,2%, а около этой цифры, возле этого или другого фибоуровня зачастую возникают какие-то разворотные модели японских свечей, которые подтверждают отработку фибоуровня, и которые предвещают окончание коррекционного движения и скорое возобновление основного тренда.
Рис. 8. Коррекционные уровни Фибоначчи
Для определения срока жизни тренда используют жизненный цикл тренда (ЖЦТ), который состоит из трех основных частей (рис. 9):
Рис. 9. Жизненный цикл тренда с учетом изменения объемов сделок (на примере бычьего тренда Биткойна (BTC/USD) со 162 до 19891 долл.)
Выводы. Таким образом, в работе представлены теоретические выкладки и практические рекомендации по использованию трендовых линий, горизонтальных уровней, каналов и фибоуровней в современной биржевой торговле.
Литература